La CIBC émettra des débentures subordonnées FPUNV

/PAS POUR DISTRIBUTION AUX SERVICES DE FIL DE PRESSE AMÉRICAINS OU POUR DIFFUSION DANS LE ÉTATS-UNIS/

TORONTO, 31 mars 2022 / CNW / – Banque CIBC (TSX : CM) (NYSE : CM) a annoncé aujourd’hui une offre publique nationale de 1,0 milliard de dollars de débentures à 4,20 % dues 7 avril 2032 (Non-Viability Contingent Capital (NVCC)) (dette subordonnée). Les débentures seront émises en Canada et vendues par l’intermédiaire d’un syndicat de courtiers dirigé par Marchés des capitaux CIBC.

Les débentures porteront intérêt à un taux fixe de 4,20 % par an (payé semestriellement) jusqu’à 7 avril 2027et au CORRA composé quotidiennement plus 1,69 % par an (payé trimestriellement) par la suite jusqu’à leur échéance le 7 avril 2032. La date de clôture prévue est 7 avril 2022.

La CIBC peut, à son gré, avec l’approbation préalable du Bureau du surintendant des institutions financières Canada, racheter les débentures le 7 avril 2027 ou après à la valeur nominale, avec les intérêts courus et impayés, en totalité à tout moment ou en partie de temps à autre, moyennant un préavis d’au moins 10 jours et d’au plus 60 jours aux porteurs inscrits des débentures.

Le produit net de cette transaction sera utilisé aux fins générales de la Banque CIBC.

Les débentures offertes n’ont pas été et ne seront pas enregistrées sous le Loi américaine sur les valeurs mobilières de 1933, tel que modifié, et ne peut être offert ou vendu aux États-Unis en l’absence d’enregistrement ou d’une exemption applicable des exigences d’enregistrement. Ce communiqué de presse ne constitue pas une offre de vente ou une invitation à acheter ou à souscrire des valeurs mobilières aux États-Unis ou dans toute autre juridiction où une telle offre est illégale.

À propos de la Banque CIBC

La Banque CIBC est une institution financière nord-américaine de premier plan avec 11 millions de clients des services bancaires personnels, commerciaux, du secteur public et institutionnels. Dans les secteurs des Services bancaires aux particuliers et aux petites entreprises, des Services bancaires aux entreprises et de la Gestion de patrimoine et des Marchés des capitaux, la Banque CIBC offre une gamme complète de conseils, de solutions et de services par l’intermédiaire de son réseau bancaire numérique de premier plan et de ses emplacements à travers Canadadans les États Unis et dans le monde entier. Les communiqués de presse en cours et de plus amples renseignements sur la Banque CIBC sont disponibles à l’adresse https://www.cibc.com/en/about-cibc/media-centre.html.

SOURCE CIBC